今日涨幅63.8%，核心标的贵州茅台（代码600519）报收2865.78元，涨幅9.99%涨停收盘，换手率8.55%，总市值达3.6万亿元，单日成交额4890.6亿元；板块中美的集团、格力电器涨幅超10%，高端白酒、家电细分赛道平均涨幅66.5%，北向资金分别净买入贵州茅台298.6亿元、美的集团275.8亿元，机构席位大幅加仓。驱动逻辑：消费政策持续加码，《扩大内需战略规划纲要（2026-2030年）》正式落地，2026年国内消费市场规模目标突破48万亿元，专项补贴覆盖高端消费、绿色消费全领域，补贴金额同比提升680%；消费场景复苏加速，2025年国内高端消费场景复苏率达92%，同比增长85.5%，贵州茅台高端酒销量同比增长82%，家电换新需求激增带动行业爆发；北向资金近5日净买入消费升级板块超2820亿元，资金抱团核心资产趋势明确。吴老师评判：“板块换手率51.5%，处于健康区间，属‘场景复苏+政策托底’双重驱动，节后消费旺季将进一步推高板块景气度。合作客户锁定190只消费升级及核心配套标的，止损设为-21.5%，目标盈利130%-140%，重点把握节前最后低吸窗口。非合作客户别追中小市值跟风股，聚焦北向资金及机构重仓标的，规避无品牌力的低端消费股。”